Un'impresa commissiona a un costruttore una linea automatizzata su misura: contratto da 800.000 euro, un primo stato di avanzamento da 150.000, un acconto versato per chiudere la trattativa. Tre numeri, e già due domande che la divulgazione tende a sovrapporre. Quando si considera «effettuato» l'investimento, ai fini del regime e del periodo di fruizione? E su quale base si calcola l'acconto del 20% che apre il diritto alla maggiorazione fino al 180% reintrodotta dalla Legge di bilancio 2026? Sono due piani distinti, governati da regole diverse, e confonderli costa errori di calendario e di cassa. Per il bene realizzato in appalto la distinzione è particolarmente insidiosa, perché nessuna delle due risposte coincide con il primo SAL né con il primo bonifico.
Quando l'investimento si considera «effettuato»: ultimazione o SAL accettati, non il primo acconto
Il decreto attuativo (decreto interministeriale 7 maggio 2026) non scrive una regola dedicata all'appalto. All'art. 1, comma 1, lett. l) àncora il «completamento degli investimenti» alla data di effettuazione secondo le regole generali dei commi 1 e 2 dell'art. 109 del TUIR — le stesse che valgono per qualunque acquisto. L'unica deviazione riguarda i soli impianti da fonti rinnovabili, per i quali si guarda alla «data di fine lavori». Per tutto il resto, dunque, occorre tradurre quelle regole generali nel caso concreto dell'opera commissionata a un appaltatore.
Qui interviene la logica interpretativa già consolidata sotto la Legge 11 dicembre 2016, n. 232. La Circolare 4/E del 30 marzo 2017 (paragrafo 5.3), letta insieme all'art. 1666 del codice civile, indica due ancoraggi a seconda del tipo di contratto. Nell'appalto ordinario i costi si considerano sostenuti dal committente all'ultimazione della prestazione dell'appaltatore. Nei contratti «per partite», invece, rileva la data in cui l'opera o una sua porzione viene verificata e accettata in via definitiva. Trattandosi di prassi riferita al regime della L. 232/2016, è una logica da portare al proprio consulente e calare nel caso concreto, non una regola vigente del 2026: i due ancoraggi non sono in contraddizione, si applicano a fattispecie contrattuali diverse.
Il punto decisivo è che il pagamento non muove questo termine. L'art. 1666 c.c. è esplicito: il pagamento di una partita fa presumere l'accettazione di quella porzione d'opera, ma «non produce questo effetto il versamento di semplici acconti». Un acconto del 20% non equivale quindi all'accettazione di un SAL, né tantomeno all'effettuazione dell'investimento. Versare denaro e «sostenere il costo» ai fini fiscali restano due fatti distinti.
Da qui la conseguenza pratica, e qui vanno tenute distinte tre date che il decreto colloca su piani diversi. La prima è l'effettuazione — l'ultimazione o l'accettazione definitiva del SAL —: fissa a quale regime appartiene l'investimento e deve cadere entro il 30 settembre 2028, termine ultimo previsto dall'art. 1, comma 427, della Legge 30 dicembre 2025, n. 199, e ripreso dall'art. 2 del decreto attuativo; non la fissa l'acconto. La seconda è l'interconnessione, adempimento successivo non ancorato al 30 settembre: deve essere avvenuta prima della comunicazione di completamento, e nulla più. La terza è la comunicazione di completamento, che l'impresa trasmette — a interconnessione avvenuta — in ogni caso entro il 15 novembre 2028 (art. 3, comma 3, del decreto attuativo), termine prorogabile di 20 giorni in caso di richiesta di integrazione documentale del GSE. È la stessa logica già consolidata per la Transizione 5.0, dove «l'interconnessione non condiziona la data di completamento dell'investimento» (FAQ MIMIT Transizione 5.0 del 10 aprile 2025, n. 2.12): la si realizza in tempo utile per la comunicazione, non entro la chiusura della finestra di effettuazione. Un SAL, dunque, rileva se accettato definitivamente entro il 30 settembre 2028 — non entro la fine del 2026: manca, qui, il meccanismo di estensione della consegna che caratterizzava Industria 4.0. E quando l'opera si compone di più beni, è ciascun bene a portare la propria data di completamento (art. 3, comma 3): il calendario non si chiude sul primo cantiere avviato, ma all'effettuazione di ciascun bene.
La base dell'acconto del 20%: l'intero corrispettivo del bene, non il singolo SAL
Se il momento di effettuazione risponde alle regole dell'art. 109 del TUIR, l'acconto del 20% segue una logica tutta sua, fissata dall'art. 3, comma 2, del decreto attuativo. La norma àncora l'adempimento al «20 per cento del costo di acquisizione di ciascun bene». La formula conta: nell'appalto la base di calcolo è l'intero corrispettivo contrattuale pattuito per quel bene, non il primo stato di avanzamento lavori. È la stessa impostazione della Circolare 4/E, che già sotto la L. 232/2016 commisurava l'acconto al «costo complessivo previsto nel contratto». Chi affida un'opera da 800.000 € e fattura un primo SAL da 150.000 € non versa il 20% di 150.000 € (30.000 €), ma il 20% degli 800.000 € contrattuali — cioè 160.000 €.
C'è poi una regola che cambia il conto nei progetti articolati. Il 20% va calcolato e versato per ogni singolo bene, non sul valore aggregato dell'investimento. È una discontinuità rispetto a Transizione 5.0, dove l'acconto era riferito al valore complessivo della domanda. Si pensi a un'opera scomposta in tre componenti — un impianto da 500.000 €, una linea da 300.000 € e un magazzino automatizzato da 200.000 € — affidati anche allo stesso appaltatore ma distinti come beni. Qui non basta un unico acconto del 20% sul milione complessivo: ciascun bene deve avere il proprio 20% versato e fatturato (100.000, 60.000 e 40.000 €). In un'opera frammentata in più componenti questo moltiplica gli esborsi anticipati, perché ogni pezzo apre una propria posizione da documentare.
Resta da chiarire entro quando. I sessanta giorni che decorrono dalla notifica dell'esito positivo della comunicazione preventiva (art. 3, comma 2) sono il termine per inviare la comunicazione di conferma, non per eseguire il pagamento. La distinzione ha una conseguenza pratica importante: un acconto già pagato e fatturato — anche con data anteriore alla preventiva — è pienamente valido e «conta», purché tracciabile. Non va rifatto né integrato. La ragione sta nel funzionamento del meccanismo: tra preventiva e conferma gli importi possono solo diminuire e i beni non possono cambiare (art. 3, commi 2 e 3). Se il 20% è stato versato su un importo pari o superiore a quello che si conferma, copre per definizione anche l'importo confermato. Chi ha anticipato un acconto in fase di trattativa, mesi prima di entrare nella piattaforma GSE, non deve ripeterlo per «allinearlo» alla preventiva.
Per la meccanica delle due ricevute, l'esatta individuazione del dies a quo dall'esito positivo e la differenza tra «sessanta giorni» e «sessanta giorni lavorativi» — un punto su cui il tenore letterale e la prassi divergono — si rimanda all'analisi della comunicazione preventiva e dei termini della conferma. Quello che qui preme tenere fermo è il principio di base: l'acconto misura un impegno finanziario sul bene, non il suo grado di avanzamento. Pagare il 20% del contratto non anticipa la chiusura dei lavori, e completare un SAL non dispensa dal documentare l'acconto sull'intero corrispettivo.
Per l'appalto niente «ordine accettato»: contano il contratto sottoscritto e l'acconto fatturato
C'è un equivoco che la divulgazione trascina dietro di sé dai tempi di Industria 4.0: l'idea che il 20% si possa «prenotare» con un «ordine accettato dal venditore». Il decreto attuativo non lo prevede come requisito generale. L'art. 3, comma 2, ultimo periodo, riserva la «sottoscrizione dell'ordine di acquisto» — l'«ordine accettato dal venditore» — ai soli beni in locazione finanziaria, dove l'acconto si lega alla stipula del contratto di leasing, con il 20% che si considera soddisfatto attraverso l'impegno della concedente. È l'unica occorrenza di un titolo tipo «ordine» nel decreto. Per i beni in proprietà e per quelli realizzati in appalto quel titolo non serve: trasferirlo a ogni fattispecie è un'estensione che il testo non autorizza.
Per i beni in proprietà la regola è lineare: acconto del 20% per singolo bene e relative fatture. Nell'appalto l'impegno vincolante equivalente — ciò che per il leasing è l'«ordine accettato» — si compone di due elementi che devono coesistere. Il primo è il contratto di appalto sottoscritto da entrambe le parti. Il secondo è l'acconto effettivo, pari ad almeno il 20% del corrispettivo complessivo, accompagnato dalle relative fatture. È la lettura che discende, in via interpretativa, dalla logica già applicata sotto la L. 232/2016 dalla Circolare 4/E: il contratto firmato fissa il vincolo, l'acconto fatturato lo rende dimostrabile.
Su quest'ultimo punto si annida l'errore più sottile. Non basta che il denaro sia uscito: serve che sia transitato come acconto sul prezzo, regolarmente fatturato. Una caparra confirmatoria non fatturata è fuori campo IVA e non genera fattura all'incasso; di conseguenza non soddisfa il requisito dei «dati identificativi delle fatture relative ai costi agevolabili» richiesto dall'art. 3, comma 2. L'impresa che, in fase di trattativa, versa una caparra a titolo di garanzia — e non un acconto sul corrispettivo — si ritrova con un esborso reale ma privo del documento che il decreto pretende. La forma giuridica del versamento, qui, decide se l'adempimento regge o cade: serve un acconto tracciabile sul prezzo, non una somma a garanzia.
Vale la pena chiarire dove questi obblighi si collocano nel calendario. In comunicazione preventiva non occorre nulla di tutto ciò: né ordine, né acconto, né fatture, né perizia. Si dichiarano soltanto la tipologia e l'ammontare dell'investimento e le date previste. Contratto sottoscritto, acconto fatturato e documentazione probatoria maturano nella fase successiva, quella della comunicazione di conferma. Chi entra nella piattaforma GSE il 12 giugno 2026 per la sola preventiva non deve quindi avere già firmato l'appalto né versato il 20%: deve solo sapere che, quando arriverà la conferma, sarà il contratto firmato unito all'acconto fatturato — non un generico «ordine accettato» — a sostenere il diritto alla maggiorazione.
I nodi che il decreto non scioglie: maturazione sui SAL pluriennali e beni in economia
Il regime 2026 introduce un meccanismo che nel credito d'imposta Transizione 4.0 non aveva equivalente. La maggiorazione non matura man mano che i lavori avanzano: spetta a decorrere dal periodo d'imposta in cui l'impresa trasmette al GSE la comunicazione di completamento, a condizione che il bene sia entrato in funzione entro il medesimo periodo (art. 4, comma 1, del decreto attuativo). Quella comunicazione, a sua volta, presuppone l'avvenuta interconnessione (art. 3, comma 3), che resta condizione di legge fissata dall'art. 1, comma 429, lett. a), della L. 199/2025. Il trigger, quindi, è sostanzialmente unitario: si attiva alla chiusura dell'opera, non SAL per SAL. È un punto che cambia la lettura di tutto il calendario di un appalto, e il meccanismo della decorrenza — perché il piano slitta in avanti senza far decadere il beneficio — è ricostruito in modo specifico nell'analisi sull'interconnessione tardiva e sul dies a quo della maggiorazione.
Proprio questo «gate» apre la prima questione che il decreto lascia irrisolta. Sotto la L. 232/2016 la Circolare 4/E ammetteva una maturazione progressiva, SAL per SAL, per gli investimenti pluriennali. Quella regola non è automaticamente trasponibile al 2026: il decreto attuativo tace sulla maturazione progressiva degli stati di avanzamento, e l'introduzione di un trigger ancorato alla comunicazione di completamento rende tutt'altro che scontato che la logica del 2017 sopravviva immutata. Va trattata per ciò che è — una questione interpretativa aperta — non come una «via» di anticipazione del beneficio già percorribile.
Il secondo vuoto riguarda i beni costruiti in economia, cioè realizzati internamente dall'impresa con propri materiali e manodopera. Qui mancano per definizione le fatture e l'esborso verso terzi su cui poggia l'intero impianto documentale dell'art. 3, comma 2: un paradigma costruito attorno alla fattura, che non prevede una prova alternativa del 20% per chi non acquista da un fornitore. L'unica equivalenza esplicita che il decreto concede al titolo «non-fattura» è quella del leasing. La logica della Circolare 4/E — che misurava l'acconto sui costi di competenza già sostenuti rispetto al totale previsto — resta un ponte interpretativo, non una regola vigente del 2026. Attenzione a non confondere i piani: i beni in economia restano ammissibili in sé, perché la maggiorazione spetta in funzione della natura 4.0 del bene, non del modo in cui lo si paga. Il problema non è di spettanza, è procedurale e documentale: come si dimostra al GSE un acconto del 20% quando non c'è un terzo a cui versarlo e nessuna fattura da identificare. È un caso da verificare con il proprio consulente, non un canale già aperto.
A monte di entrambe le incertezze c'è una ragione strutturale: la cornice operativa è ancora incompleta. I modelli, gli allegati e le istruzioni delle comunicazioni di conferma e di completamento sono demandati a uno o più decreti direttoriali (art. 5), e a metà giugno 2026 è attiva sulla piattaforma soltanto la sezione della comunicazione preventiva. Quella sezione, inoltre, dovrebbe raccogliere l'importo dell'investimento in un'unica voce di costo, che non distinguerebbe tra il corrispettivo di un contratto d'appalto e il costo industriale di un bene realizzato in economia. Finché il successivo provvedimento non definirà la modulistica della conferma e del completamento, le due fattispecie più lontane dall'acquisto standard restano prive di una casella propria in cui collocarsi. Non è un difetto del diritto sostanziale, ma del raccordo tra norma e procedura: ed è in quel raccordo, più che nel testo della legge, che oggi si decide quanto agevolmente un'opera in appalto o un bene costruito in casa riusciranno a entrare nel regime.
Per l'acquisto standard da un fornitore queste distinzioni restano sullo sfondo: fattura, acconto e collaudo tendono a coincidere su tempi ravvicinati. È l'opera commissionata a separare i due orologi — quello dell'effettuazione e quello dell'acconto — e a chiedere a chi pianifica di leggerli entrambi. Chi affida oggi un bene 4.0 in appalto può già impostare la cassa con sicurezza sul testo vigente: contratto sottoscritto, 20% del corrispettivo complessivo per ciascun bene, fatture in ordine. La guida operativa all'iperammortamento raccoglie gli adempimenti del ciclo nelle loro scadenze. Per la maturazione sui SAL pluriennali e per i beni in economia, invece, la parola decisiva spetta al prossimo decreto direttoriale: fino ad allora resta più prudente costruire il calendario sull'ultimazione certificata dell'opera che sulle scadenze intermedie di un cantiere.